發(fā)布時(shí)間：2020-11-14 07:54

　　 作為一個(gè)區(qū)域?qū)哟味鄻踊�的發(fā)展中大國,中國金融創(chuàng)新的區(qū)域性特征開始凸顯。隨著天津?yàn)I海新區(qū)、溫州金融改革實(shí)驗(yàn)區(qū)、深圳金融創(chuàng)新舉措和上海自由貿(mào)易區(qū)等區(qū)域金融發(fā)展戰(zhàn)略的實(shí)施,我國區(qū)域金融創(chuàng)新問題成為理論與實(shí)務(wù)界關(guān)注的焦點(diǎn)。然而目前學(xué)界對區(qū)域金融創(chuàng)新的研究正處于起步階段,針對區(qū)域金融創(chuàng)新的認(rèn)識(shí)仍以政策性解讀為主。基于此本文首先通過借鑒Bos(2009)對歐盟各國金融創(chuàng)新的測度方法,用中國2001-2011年的地區(qū)面板數(shù)據(jù)對中國金融創(chuàng)新的區(qū)域性特征和內(nèi)部結(jié)構(gòu)進(jìn)行了測度,以效率的視角對“區(qū)域金融創(chuàng)新”進(jìn)行了新的解讀。 本文提出的區(qū)域金融創(chuàng)新研究框架,在理論研究方面借鑒了金融發(fā)展理論、區(qū)域金融理論、經(jīng)濟(jì)增長理論,在實(shí)證研究方面采用了效率研究方法、空間計(jì)量研究方法等,力圖建立起一個(gè)理論與實(shí)證相結(jié)合的完整體系。論文以“效率評價(jià)——環(huán)境影響——空間效應(yīng)——經(jīng)濟(jì)增長”為主線展開分析。本文運(yùn)用三階段DEA方法(Three Stage DEA)分析影響區(qū)域金融創(chuàng)新的經(jīng)濟(jì)開放等環(huán)境因素；采用空間計(jì)量方法探究了區(qū)域金融創(chuàng)新在空間的外部效應(yīng),即區(qū)域金融創(chuàng)新與競爭、區(qū)域金融創(chuàng)新與集聚的關(guān)系；通過引入以利潤最大化為特征的金融中介和金融創(chuàng)新部門,分析了區(qū)域金融創(chuàng)新與經(jīng)濟(jì)增長的關(guān)系；最后從區(qū)域開放與合作的角度提出了促進(jìn)區(qū)域金融創(chuàng)新良性發(fā)展的建議。研究的基本結(jié)論為： (1)省際整體效率水平距離前沿樣本省份尚有距離,其中規(guī)模效率高于純技術(shù)效率,金融中介創(chuàng)新效率高于其他兩個(gè)層面的效率水平；從兩種分組的區(qū)際效率水平比較來看,沿海整體效率水平高于內(nèi)地的效率水平,泛長江三角洲、泛渤海灣和泛珠江三角洲區(qū)域金融創(chuàng)新效率水平較高,按照效率水平劃分區(qū)域金融創(chuàng)新更易找到區(qū)域之間的異質(zhì)性。 (2)經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)、地方政府干預(yù)、區(qū)域金融市場和對外開放水平等外部環(huán)境對金融業(yè)創(chuàng)新效率產(chǎn)生影響。地方的經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)易導(dǎo)致金融行業(yè)的人員冗余；地方政府對銀行貸款的干預(yù)會(huì)導(dǎo)致資本投入的低效；區(qū)域金融市場的建立可以提高資本投入的效率,但這種影響效果將隨政策調(diào)整的時(shí)間變化而減少；對外開放水平的提高可以降低金融業(yè)資本投入的低效使用。 (3)宏觀方面區(qū)域金融創(chuàng)新在空間上具有明顯的擠出效應(yīng),主要原因在于我國的金融創(chuàng)新具有區(qū)域“試點(diǎn)效應(yīng)”,導(dǎo)致各省份之間為競爭金融資源而導(dǎo)致競爭加�。晃⒂^方面由于金融業(yè)在地理上集聚正負(fù)力量的作用,即Agion效應(yīng)和Schumpeter效應(yīng)的存在,使區(qū)域金融創(chuàng)新與金融業(yè)地理集聚之間表現(xiàn)出非線性的特征。 (4)金融創(chuàng)新只有在較高金融轉(zhuǎn)化效率的地區(qū)或部門才能促進(jìn)經(jīng)濟(jì)增長。由于區(qū)域之間的金融創(chuàng)新水平存在很大的差距,處于技術(shù)前沿的地區(qū)提升了區(qū)域內(nèi)金融競爭力,并通過區(qū)域金融創(chuàng)新將區(qū)域內(nèi)的各種金融資源和要素加以重新組合,創(chuàng)造出一種更為有效的金融資源配置方式。 本文的創(chuàng)新之處首先體現(xiàn)在視角選擇方面,本文突破性地將金融創(chuàng)新向區(qū)域?qū)用嫜由?特別是對于經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)軌中的多層次大國更具有現(xiàn)實(shí)意義。其次本文運(yùn)用三階段數(shù)據(jù)包絡(luò)分析方法,在對區(qū)域金融創(chuàng)新效率評價(jià)的基礎(chǔ)上,分析了環(huán)境因素對區(qū)域金融創(chuàng)新效率的影響。最后本文通過空間計(jì)量方法分析了區(qū)域金融創(chuàng)新在空間上的外部效應(yīng)。研究發(fā)現(xiàn)：宏觀方面緣于區(qū)域“試點(diǎn)效應(yīng)”,區(qū)域金融創(chuàng)新在空間上具有明顯的擠出效應(yīng)；微觀方面Aghion效應(yīng)和Schumpeter效應(yīng)共同存在使得區(qū)域金融創(chuàng)新與金融業(yè)地理集聚之間表現(xiàn)出非線性。 作為一次大膽的嘗試,本文所提出的區(qū)域金融創(chuàng)新理論分析框架由于相關(guān)理論尚處在起步階段。相應(yīng)地,有關(guān)區(qū)域金融創(chuàng)新的觀點(diǎn)不可避免會(huì)有很多不完善和存在爭議的地方。同時(shí),從內(nèi)涵、機(jī)理、外部環(huán)境到作用效果等方面分析區(qū)域金融創(chuàng)新的思路雖然囊括了影響區(qū)域金融創(chuàng)新的大部分因素,但必然還有疏漏之處,也是內(nèi)容上需要進(jìn)一步研究的方向。
【學(xué)位單位】：浙江大學(xué)
【學(xué)位級別】：博士
【學(xué)位年份】：2014
【中圖分類】：F832.7
【文章目錄】：
致謝
摘要
Abstract
1 導(dǎo)論
    1.1 研究的意義
    1.2 研究的內(nèi)容
        1.2.1 區(qū)域金融創(chuàng)新的界定
        1.2.2 主要內(nèi)容
    1.3 研究的思路與方法
        1.3.1 技術(shù)路線
        1.3.2 研究方法
    1.4 研究的創(chuàng)新點(diǎn)
2 區(qū)域金融創(chuàng)新相關(guān)理論綜述
    2.1 金融創(chuàng)新理論
        2.1.1 金融創(chuàng)新的內(nèi)涵
        2.1.2 金融創(chuàng)新的測度
        2.1.3 金融創(chuàng)新的驅(qū)動(dòng)因素
        2.1.4 金融創(chuàng)新的外部環(huán)境
        2.1.5 金融創(chuàng)新的效應(yīng)分析
        2.1.6 小結(jié)
    2.2 區(qū)域金融理論
        2.2.1 區(qū)域金融相關(guān)理論
        2.2.2 區(qū)域金融環(huán)境分析
        2.2.3 小結(jié)
    2.3 效率理論
        2.3.1 效率的內(nèi)涵和理論發(fā)展
        2.3.2 效率的測算方法
        2.3.3 效率理論在金融行業(yè)的運(yùn)用
        2.3.4 小結(jié)
    2.4 文獻(xiàn)述評
        2.4.1 內(nèi)涵的理解
        2.4.2 量化分析
        2.4.3 作用結(jié)果
        2.4.4 可供研究的內(nèi)容
3 中國區(qū)域金融創(chuàng)新的特征分析
    3.1 區(qū)域金融創(chuàng)新的發(fā)生特征
        3.1.1 中國區(qū)域金融創(chuàng)新發(fā)生的時(shí)空特征
        3.1.2 中國區(qū)域金融創(chuàng)新工具的差異特征
        3.1.3 中國區(qū)域金融創(chuàng)新過程中的投入與產(chǎn)出特征
    3.2 區(qū)域金融創(chuàng)新的發(fā)展特征
        3.2.1 區(qū)域金融創(chuàng)新與競爭
        3.2.2 區(qū)域金融創(chuàng)新與開放
        3.2.3 區(qū)域金融創(chuàng)新與合作
    3.3 小結(jié)
4 中國區(qū)域金融創(chuàng)新效率評價(jià)
    4.1 研究方法的適用性分析
        4.1.1 金融創(chuàng)新與效率的耦合性
        4.1.2 投入變量與產(chǎn)出變量的選擇
    4.2 研究方法、變量與數(shù)據(jù)說明
        4.2.1 效率的測算方法
        4.2.2 變量與數(shù)據(jù)說明
        4.2.3 變量的統(tǒng)計(jì)描述
    4.3 效率評價(jià)及演變特征
    4.4 效率的區(qū)域差異分析
        4.4.1 沿海與內(nèi)地的差異
        4.4.2 八大經(jīng)濟(jì)區(qū)的差異
    4.5 小結(jié)
5 中國區(qū)域金融創(chuàng)新：環(huán)境影響與差異分析
    5.1 研究方法描述
    5.2 變量選取與數(shù)據(jù)說明
        5.2.1 變量選擇
        5.2.2 變量的統(tǒng)計(jì)描述
    5.3 環(huán)境影響與差異分析
        5.3.1 環(huán)境影響分析
        5.3.2 調(diào)整后的效率估計(jì)
    5.4 調(diào)整前后的效率的區(qū)域差異
        5.4.1 沿海與內(nèi)地的差異
        5.4.2 八大經(jīng)濟(jì)區(qū)的差異
    5.5 小結(jié)
6 中國區(qū)域金融創(chuàng)新的空間外部效應(yīng)：金融競爭與金融集聚
    6.1 問題的提出
    6.2 區(qū)域金融創(chuàng)新空間外部效應(yīng)的兩個(gè)命題
    6.3 區(qū)域金融資源競爭分析
    6.4 實(shí)證檢驗(yàn)
        6.4.1 探索性空間數(shù)據(jù)分析
        6.4.2 空間計(jì)量分析
    6.5 統(tǒng)計(jì)檢驗(yàn)與回歸結(jié)果
        6.5.1 回歸結(jié)果分析
    6.6 小結(jié)
7 中國區(qū)域金融創(chuàng)新與經(jīng)濟(jì)增長：基于區(qū)域差異的視角
    7.1 金融創(chuàng)新的悖論
    7.2 理論模型
        7.2.1 理論框架
        7.2.2 理論假設(shè)
        7.2.3 均衡分析
    7.3 實(shí)證檢驗(yàn)
        7.3.1 Tobit回歸模型
        7.3.2 回歸結(jié)果分析
    7.4 小結(jié)
8 研究結(jié)論及政策建議
    8.1 主要結(jié)論
    8.2 政策建議
    8.3 進(jìn)一步研究的方向
參考文獻(xiàn)
附表
作者在讀博期間所取得的科研成果

【引證文獻(xiàn)】

相關(guān)期刊論文 前1條

1 劉展浩;;淺談?dòng)绊懲顿Y金融創(chuàng)新的因素[J];當(dāng)代經(jīng)濟(jì);2015年15期

本文編號：2883257