發(fā)布時間：2024-05-30 01:21

　　近年來資產重組是我國證券市場上的主題，并且重組已經成為我國上市公司調整產業(yè)結構的一種重要方式。本文將以中國A股市場為樣本進行資產重組的實證分析。首先，基于對國內外資產重組既有理論和市場實踐的全面了解，回顧了有關的理論和發(fā)展歷史；其次，對1999年中國A股市場上383個重組樣本進行財務指標的比較分析，以期對A股市場資產重組有一個基本的認識；再次，以滬市上市公司為樣本，按照證券市場上通行的產業(yè)分類方法，證明了重組從整體上符合了我國產業(yè)結構優(yōu)化的宏觀趨勢；最后，依舊以滬市上市公司樣本為基礎劃分了五種產業(yè)調整模式，分別建立計量經濟模型并且運用財務分析方法和市場股價變動法對這五種類型的績效進行比較分析，因此得出了我國證券市場的產業(yè)調整性重組從微觀的層面上看效果相對有限這一重要的結論。

【文章頁數(shù)】：73 頁

【學位級別】：碩士

【文章目錄】：
第1章 緒論
    1.1 上市公司資產重組的背景
    1.2 本論文研究的意義
    1.3 本文研究的主要內容
第2章 資產重組的概念及相關的理論成果
    2.1 資產重組的定義
        2.1.1 資產
        2.1.2 資產重組
    2.2 發(fā)達國家資產重組的歷史回顧
    2.3 資產重組效應的經濟學解釋
        2.3.1 資產重組的宏觀經濟效應
        2.3.2 資產重組的微觀經濟效應
    2.4 資產重組的既有成果綜述
        2.4.1 國外資產重組研究成果
        2.4.2 國內資產重組研究成果
第3章 我國A股市場資產重組的實證分析
    3.1 資產重組的基本劃分
        3.1.1 按照資產重組的目的進行分類
        3.1.2 根據(jù)重組資產的關聯(lián)方式劃分
        3.1.3 按照重組的推動力量(即操作主體)來劃分
        3.1.4 國內近期研究中的劃分
    3.2 我國A股市場的發(fā)展歷程
    3.3 1999年度上市公司資產重組的整體分析
        3.3.1 樣本的選擇和數(shù)據(jù)的來源
        3.3.2 資產重組模式的分析
        3.3.3 財務績效分析
第4章 1999年滬市資產重組的產業(yè)分析
    4.1 樣本的選擇與分類
    4.2 重組樣本的產業(yè)分析
        4.2.1 資產重組樣本的分類統(tǒng)計
        4.2.2 樣本的產業(yè)屬性分析
第5章 重組樣本的計量經濟模型分析
    5.1 重組績效的財務指標分析
        5.1.1 數(shù)據(jù)的來源
        5.1.2 樣本的選取
        5.1.3 實證方法
        5.1.4 實證研究結果
        5.1.5 小結
    5.2 重組績效的市場指標分析
        5.2.1 數(shù)據(jù)的來源
        5.2.2 樣本的選取
        5.2.3 實證方法
        5.2.4 實證研究結果
        5.2.5 小結
第6章 結論及進一步研究的展望
    6.1 結論
    6.2 進一步研究的展望
附錄
致謝
參考文獻
攻讀碩士學位期間發(fā)表論文



本文編號：3984364